위클리핵심이슈

위클리핵심이슈

 

📮[메리츠증권 전기전자/IT부품장비 양승수]

KH바텍(060720)
힌지의 성장은 계속된다 

- 2 Q23 영업이익 60억 원(+382.6% QoQ, +61.5% YoY) 기록, 시장 컨센서스(52억 원)를 상회

- 폴더블 조기 출시로 인해 매출 인식 시점이 전년 동기 대비 2주 빨라졌기 때문 

- 2023년 연결 매출액과 영업이익은 각각 4,569억원(+25.5% YoY), 398억 원(+22.6% YoY)을 전망

- 3Q23은 신제품의 흥행과 상관없이 정해진 물량(래거시+신모델 부품 기준 1,200만대)에 대한 공급이 이뤄지기 때문에 고성장이 유지될 전망

- 관건은 4분기인데, 전년 낮은 기저 영향과 올해 단가 상승이 더해져 매출액과 영업이익 모두 YoY 성장이 가능하다고 판단

- 동사 주가는 폴더블 언팩 행사 이후 고점에서 27.4% 하락하며 과매도 구간에 진입

- 기대 대비 완만한 폴더블 스마트폰 성장세에 대한 실망감과 동사 힌지 매출액 성장에 대한 우려가 반영된 것으로 파악

- 다만 폴더블 스마트폰 시장은 세트사들의 본격적인 신모델 출시 확대가 시작됨에 따라 대중화 초입에 진입했다고 판단 

- 과도한 우려로 과거 2년 저점 평균(10.3배)보다 낮게 거래되는 현 주가(12개월 선행 P/E 8.5배)에서는 저가 매수 전략이 유효

- 투자의견 Buy를 제시하며, 적정주가는 실적추정치 하향 조정을 반영해 기존 26,000원에서 24,000원으로 -7.6% 하향

https://bit.ly/45CYLvO (링크)


*동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권투자결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다.

 

중국, 긴급  금리 인하 결정

https://www.todaysnewspick.com/2023/08/econominews.html

[속보] 중국, 긴급 금리 인하 결정

 

초전도체 비밀 풀 열쇠?…日연구진, 수수께끼 `악마입자` 찾았다

https://v.daum.net/v/20230819144209591

초전도체 비밀 풀 열쇠?…日연구진, 수수께끼 `악마입자` 찾았다